多地特高壓建設加速推進(jìn) 設備商有望迎訂單潮

　　據相關(guān)媒體報道，“皖電東送”特高壓北線(xiàn)工程正在等待國家相關(guān)部門(mén)zui后核準，有望年內開(kāi)工建設；內蒙古特高壓外送通道項目獲討論通過(guò)。中國證券報記者從多渠道獲悉，隨著(zhù)能源局公開(kāi)表態(tài)推進(jìn)跨區電力通道建設，特高壓建設加速跡象明顯。且隨著(zhù)中國能源轉型和霧霾治理的提速，特高壓已經(jīng)上升到能源戰略和環(huán)保戰略高度。業(yè)內預計，相關(guān)電力設備供應商有望“搭車(chē)”特高壓建設的“爆棚”，訂單增長(cháng)有望持續。

　　南北齊頭并進(jìn)

　　特高壓建設正在呈現南北齊頭并進(jìn)的格局。據悉，“皖電東送”北線(xiàn)全長(cháng)近1000公里，由安徽淮南經(jīng)江蘇到上海，其中530公里線(xiàn)路在江蘇，設淮安、泰州、蘇州三個(gè)落點(diǎn)，每年將給江蘇增加區外來(lái)電300億千瓦時(shí)，相當于新增10臺60萬(wàn)千瓦的發(fā)電機組。

　　北方來(lái)看，能源局日前正在著(zhù)手推動(dòng)山西等煤炭資源富集地區建設大型坑口煤電基地，擴大向北京等地的輸電規模。而在作為我國重要能源基地內蒙古，也將建成保障首都、服務(wù)華北、面向全國的清潔能源輸出基地。過(guò)去由于電力外送通道不暢，內蒙古存在著(zhù)嚴重的“窩電”現象，超三成火電閑置，風(fēng)電棄風(fēng)率更是高達20%-30%。消息顯示，國家發(fā)改委和能源局已討論通過(guò)內蒙古特高壓外送通道項目，現在已上報到國務(wù)院待批。

　　值得注意的是，特高壓作為重要的環(huán)保工程而加大政策扶持力度的跡象非常明顯。按照我國能源發(fā)展目標，到2015年和2010年，太陽(yáng)能和風(fēng)能等可再生能源在我國電力裝機中的占比分別達到1.4%、6.6%以及2.5%、9.9%。到2020年，我國風(fēng)電裝機規模將達到200GW，除去當地消納的風(fēng)電資源，預計將有9000萬(wàn)千瓦的跨區輸送需求，這就需要特高壓線(xiàn)路建設的支撐。

　　以?xún)让晒艦槔?013年內蒙古風(fēng)電發(fā)電量達368.37億千瓦時(shí)，占全國風(fēng)電發(fā)電量的26.29%；風(fēng)電發(fā)電量占全區發(fā)電量的10.17%，占全區全社會(huì )用電量16.88%。但在內蒙古電力裝機快速增長(cháng)的情況下，地區用電增長(cháng)較緩，電網(wǎng)接納風(fēng)電能力有限，嚴重制約了風(fēng)電發(fā)展。此前，內蒙古蒙西電網(wǎng)電力外輸僅有兩條送華北電力通道，zui大外送電能力僅為400萬(wàn)千瓦，均為2008年以前建成，之后的6年間沒(méi)有增加一條外輸通道。而本次國家*期提出在內蒙古建設四條特高壓就包括了錫盟—山東、錫盟—江蘇、蒙西—山東、蒙西—天津，這四條特高壓外送能力為3100萬(wàn)千瓦，配套電力裝機4200萬(wàn)千瓦，其中包括600萬(wàn)千瓦的風(fēng)電裝機，總投資約在2673億元。項目建成后有望大幅緩解內蒙古風(fēng)電“窩電”困局。

　　治霾新思路

　　特高壓從2006年*條示范線(xiàn)路建成開(kāi)始，后續推進(jìn)較為緩慢。今年2月，國務(wù)院召開(kāi)國務(wù)院常務(wù)會(huì )議，研究部署進(jìn)一步加強霧霾等大氣污染治理，要求進(jìn)一步加快調整能源結構，實(shí)施跨區送電項目。隨著(zhù)能源局和國務(wù)院的表態(tài)，業(yè)內信心大增，斷言特高壓在2014年或將迎來(lái)變局。

　　全國政協(xié)委員、國家電網(wǎng)公司董事長(cháng)劉振亞在今年政協(xié)全體會(huì )議上發(fā)言稱(chēng)，國家電網(wǎng)公司規劃到2020年建成“五縱五橫”特高壓骨干網(wǎng)架和27回特高壓直流工程。

　　此外，國家電網(wǎng)公司日前還發(fā)布消息稱(chēng)，2014年電網(wǎng)投資將超過(guò)3800億元，其中特高壓電網(wǎng)投資約占1/3，并力爭年內核準開(kāi)工“6交4直”共計10條特高壓電網(wǎng)項目。國家電網(wǎng)公司對特高壓的高調推動(dòng)勢頭正在逐步加強。

　　東興證券相關(guān)分析師認為，政策提出大力發(fā)展環(huán)保產(chǎn)業(yè)、積極推進(jìn)大氣污染防治以及對多項審批權下放等，這為特高壓建設在2014年爆發(fā)將提供強有力的推動(dòng)。

　　其中“建設特高壓線(xiàn)路成為開(kāi)辟治理霧霾的新思路”正得到越來(lái)越多的認同。業(yè)內專(zhuān)家確認，我國東中部地區霧霾問(wèn)題突出，當地大規模集中建設煤電是重要原因之一。根據公開(kāi)資料，霧霾嚴重的京津冀魯、長(cháng)三角地區煤電裝機分別超過(guò)1.3億、1.4億千瓦，單位國土面積煤電裝機分別是西北地區的13倍、26倍，單位面積的大氣污染排放都在全國平均水平的5倍以上。因此，發(fā)展特高壓電網(wǎng)，以輸電替代輸煤，提高外受電比例，可以顯著(zhù)改善東中部地區大氣狀況。

　　同時(shí)，由于長(cháng)期追求電力就地平衡，我國能源配置過(guò)度依賴(lài)輸煤，導致能源供應鏈非常脆弱。公開(kāi)數據顯示，2013年有50%以上的煤炭用于發(fā)電，58%的鐵路運力用于輸煤，70%左右的煤炭通過(guò)鐵路外運。有業(yè)內人士建議，加快轉變過(guò)度依賴(lài)輸煤的能源發(fā)展方式和局部就地平衡的電力發(fā)展方式，構建以特高壓為骨干網(wǎng)架、各級電網(wǎng)協(xié)調發(fā)展的堅強智能電網(wǎng)，建設大型煤電、水電、核電和可再生能源基地，實(shí)現“煤從空中走、電送全中國”，已經(jīng)成為當務(wù)之急。

　　根據業(yè)內人士估算，按照國家電網(wǎng)規劃的“五縱五橫一環(huán)網(wǎng)”特高壓交流以及27回特高壓直流規劃，相對于2010年，2015年和2020年電力行業(yè)對中東部地區PM2.5污染將分別降低23%和31%。

　　設備商受益

　　隨著(zhù)特高壓線(xiàn)路的持續推進(jìn)，不少電氣設備類(lèi)上市公司有望迎來(lái)訂單潮。

　　以平高電氣為例，公司早在2013年底就斬獲17.7億元特高壓大單。公司于12月30日接到國家電網(wǎng)公司招投標管理中心、國網(wǎng)物資有限公司的《成交通知書(shū)》。在國家電網(wǎng)公司浙北至福州特高壓交流輸電工程GIS競爭性談判采購項目中，公司被確認為包2（浙中變電站1100kV GIS 9個(gè)間隔）和包4（福州變電站1100kV GIS 7個(gè)間隔）成交人，總成交金額為17.7155億元。平高電氣當時(shí)稱(chēng)，此次中標將對公司未來(lái)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生重大積極影響。

　　正是憑借特高壓超高壓產(chǎn)品收入的大幅上升，公司2013年實(shí)現凈利潤接近4億元，同比大增194%。知情人士透露，公司作為特高壓GIS主要供應商，目前*已經(jīng)達到40%，因此其業(yè)績(jì)也可能在特高壓建設提速后繼續保持明顯增長(cháng)。

　　此外，中國西電內部人士也向媒體透露，今年其特高壓設備收入預期目標45億元，同比增幅將逾50%（上年特高壓收入預計20多億元），約占2012年公司營(yíng)收的36%。

　　東興證券相關(guān)分析師表示，特高壓輸變電設備投資占整個(gè)特高壓電網(wǎng)投資的40%左右，遠景投資總額接近5000億元，是特高壓建設中zui受益的領(lǐng)域。而且，由于國家對特高壓有國產(chǎn)化率的要求，外資企業(yè)的沖擊較小，而國網(wǎng)在整個(gè)招投標過(guò)程中也會(huì )適當平衡，因此，特高壓設備的獲益應該是行業(yè)性的。